Dans le livre blanc publié ici par l'entreprise, 300 000 000 de jetons au total seront sans doute créés. L'idée n'est pas complètement invraisemblable. Les offres préliminaires de pièces de monnaie (ICO) renouvellent généralement les concepts de financement collectif et de financement d'amorçage. En ce qui concerne Benchmark, ses jetons sont conçus avec what.digital de la Suisse en utilisant la norme ERC20 d'Ethereum reconnue mondialement. Ces jetons ont continué à se vendre publiquement au prix de $1 ou R12, à la fin du mois de mai 2018. L'année dernière, des centaines de start-ups ont levé beaucoup plus de $3 milliards via les ICOs et plusieurs économistes et universitaires pensent qu'elles vont transformer l'atmosphère d'investissement mondiale dans les prochaines années.
Jetons Crypto
Vous pouvez trouver deux formes principales de jetons cryptographiques, cofondateur et superviseur du développement commercial chez Benchmark. Il s'agit des jetons d'utilité et des jetons de sécurité. Néanmoins, ils sont uniques car leur valeur provient de quelque chose qu'ils représentent, comme par exemple les capitaux propres de l'entreprise ou l'utilisation de quelque chose - et non de leur utilisation en tant que monnaie ou magasin de valeur. En générant des jetons d'utilité, les jetons d'utilité signifient l'utilisation future du service ou du produit d'une entreprise.
Les jetons de sécurité s'apparentent toutefois davantage à des actions, car ils sont considérés comme un contrat d'investissement. Il s'agit notamment d'un service de recyclage des matériaux (MRF) à Johannesburg ; d'une Confiance d'investissement immobilier mise en place, qui trouvera les terrains et les bâtiments indispensables au MRF ; ils peuvent choisir de prendre part à son Hedge Fund, de devenir un client de la Bourse d'investissement ou de dépenser de l'argent sur tout ou partie des projets prévus. "Il est vraiment plus facile et plus efficace d'investir dans le boost à travers les frontières en utilisant des crypto-tokens que par pratiquement n'importe quel autre moyen." L'idée d'utiliser des crypto-jetons pour améliorer le capital à investir dans leurs entreprises peut être le concept le plus judicieux qui soit, fournit Quayle. Il déclare . "Nous avons choisi d'augmenter les fonds en utilisant des crypto-jetons parce qu'il s'agit en fait de la nouvelle économie et nous prévoyons qu'elle va fondamentalement changer la structure de l'atmosphère de financement", dit Pieter Coetzer, Cela est différent des crypto-monnaies directes comme le bitcoin, sans aucun actif sous-jacent pour aider sa valeur. ménage et d'autres commerçants. Au total, 37 personnes ont apporté des fonds et des connaissances intellectuelles à l'entreprise. Nous pensons que les tâches à accomplir seront très gratifiantes. ", déclare M. Quayle.
Investissements
L'argent sera sans doute investi comme suit :
- $5 million Pour la capitalisation initiale de la bourse initiale Benchmark Crypto Trading Exchange
- $1,5 million Pour la création et la capitalisation initiale du Benchmark Hedge Fund
- $7 million Une tranche initiale de fonds pour l'investissement proposé basé sur les technologies financières, appelé "projet de financement de référence sud-africain".
- $3 millions Une première tranche de capital pour investir dans la première des 35 installations de recyclage de matériaux prévues dans la région de la SADC.
- $8 millions Une première tranche de capital à investir dans le démarrage d'une véritable société d'investissement immobilier. Ceci provient du projet de recyclage ci-dessus
- $6 millions Une première tranche de capital pour investir dans une unité de R&D et de préfabrication pour le groupe Tenkiv au Portugal.
Bourse des crypto-monnaies
La vente de jetons étant en cours, la prochaine étape est la mise en place du Benchmark Crypto Exchange. L'échange initial sera sans doute lancé en Afrique du Sud au cours du mois de juillet 2018. Il constituera une section d'un réseau d'échanges de crypto-monnaies en marque blanche qui tente de développer un "pool de liquidités unifié". Presque simultanément au lancement des échanges crypto initiaux de Benchmark en Afrique du Sud, Benchmark lancera le Benchmark CryptoHedge Fund. À cet égard, Benchmark s'est associé à Expread, qui est situé sur l'île de Man, pour déterminer plusieurs échanges dans le monde entier.
La structure de l'éco-système Benchmark Source : Le livre blanc de Benchmark Des plans peuvent également être mis en place pour la réalisation des nombreux projets. Par exemple, le troisième trimestre de 2018 verra la mise en place de la Benchmark Finance Company et l'acquisition du terrain pour l'usine de recyclage. L'usine devrait être opérationnelle en 2019. Les revenus, selon M. Quayle, seront sans aucun doute générés de deux manières. Tout d'abord, grâce à l'augmentation progressive de la valeur de la crypto-monnaie elle-même.
Liquidité
La liquidité sera sans aucun doute créée par la plate-forme de négociation et le fonds spéculatif, qui est susceptible de générer un rendement de 42% au cours de la première année. Les rendements peuvent également être générés par la participation à un certain nombre de projets générateurs de revenus. Cependant, Quayle prévient qu'il ne s'agit pas d'un jeu à court terme et que les investisseurs dans ces projets doivent faire preuve de patience. Toutefois, le rendement étonnant de 42% promis par le fonds spéculatif au cours de la première année justifie un examen plus attentif. Un autre 15% de fonds sera sans doute utilisé pour exploiter les opportunités d'arbitrage dans l'univers des crypto-monnaies en utilisant le propre concept de trading algorithmique de Benchmarks, qu'il est vraiment en train de développer. Enfin, 10% seront sans doute retenus pour investir dans les 10 meilleurs crypto tokens.
Les rendements projetés par Benchmark d'une contribution de $10 000 USD au Benchmark Crypto Hedge sont illustrés ci-dessous : Source : Benchmark White Paper Pour arriver à ce chiffre, nous avons fait certaines hypothèses, dit Quayle. D'après le livre blanc, le fonds de couverture est un fonds à faible risque qui placera 60% des fonds disponibles dans les 10 fonds de couverture Crypto les plus performants en utilisant des stratégies approuvées par Benchmark. Ainsi, quelqu'un qui pourrait investir $10 000 proportionnellement le 1er janvier 2017 aurait théoriquement vécu $116 700 le 31 décembre 2017. Il va sans dire que cela ne va pas continuer. "Conformément à Bloomberg ainsi qu'à d'autres sources, la performance de la plupart des fonds spéculatifs en 2017 était un rendement de 1167% pour cette année. " Les modèles quantiques ont des rendements variables. Il apparaît en outre que les investissements dans les Initial Coin Offerings pour exactement les mêmes 12 mois auraient pu fournir un rendement de 1320%.
Essayons de comprendre
Si une personne a investi $10 000 proportionnellement le 1er janvier 2017, elle pourrait théoriquement connaître $132 100 le 31 décembre 2017. "Il est peu probable que cela se maintienne", dit-il. Après avoir examiné ces résultats, nous avons décidé que l'hypothèse d'un rendement standard de 60% par an serait suffisamment conservatrice en tant qu'hypothèse et, par expérience, nous nous rendons compte que nous pouvons effectuer ce résultat. Nous avons été convaincus que nous pouvons réaliser une performance considérable avec le modèle que les gens ont conçu. Ce qui signifie que nous ne réaliserons qu'environ 5% de ce qui a été réellement réalisé sur le marché.
Nous avons supposé que les coûts étaient basés sur le modèle 2:20 généralement utilisé par la plupart des gestionnaires de fonds spéculatifs. Dans notre modèle, nous avons supposé des frais de gestion de 2% facturés annuellement à terme échu et des commissions de succès s'élevant à 20% de bénéfices à la merci d'un filigrane élevé. Cela signifie que les profits qui recouvrent les pertes ne sont généralement pas admissibles aux frais de succès et que lorsque vous ne trouvez pas de profits, vous ne trouvez pas de frais. Nous nous concentrons sur la base de retraits trimestriels et d'investissements trimestriels. Les dividendes seront sans doute distribués annuellement. 50 pour cent de l'accumulé sera sans doute distribué sous forme de dividendes et le reste du 50% sera sans doute réinvesti dans le Benchmark Crypto Hedge Fund. On a supposé un afflux net de 2,5% trimestriels provenant de nouveaux fonds.
Planificateur financier
Moneyweb a demandé l'avis d'un planificateur financier et d'un expert en crypto-monnaie. Cela semble impressionnant. Mais pouvez-vous investir vos économies dans ce système ? Voici ce qu'il a dit précédemment : Je ne conseillerais pas à mes clients de s'engager ici pour plusieurs raisons : - Si l'investissement s'effondrait, je me retrouverais très probablement devant le médiateur de la FAIS qui souhaite déterminer dans quelle mesure je comprends l'investissement. Craig Gradidge est un planificateur financier avoué et fait partie du Financial Planning Institute of Southern Africa. Il s'agit d'une opportunité d'investissement extrêmement complexe et je dois dire que je ne peux pas dire que je comprends comment mes clients vont obtenir un retour sur investissement.
Normalement, il s'agit d'un avertissement aux investisseurs potentiels. Je comprends que quelqu'un va probablement indiquer les rendements atteints par Amazon ou Naspers, mais ces rendements n'ont pas été proposés aux investisseurs en premier. - Les rendements prévisionnels cités sont excessifs. Je pense qu'il s'agit peut-être d'une opportunité où les investisseurs intéressés peuvent attendre leur heure et suivre l'évolution de la chance sur un intervalle de 2 à 3 ans. Si l'investissement se porte bien et que l'intégrité de la chance est plus claire, alors peut-être qu'une allocation de portefeuille de 2-3% vaudra le risque. - Il est possible d'atteindre certaines parties tardivement tout en employant un bon moment. Nous classerions cette classe d'actifs alternative et pour cette raison, nous plafonnerions l'exposition à 5%.
Classification
- Il existe une variété de questions non résolues autour de la question des crypto-monnaies, comme par exemple les implications en matière de succession et de planification fiscale.
- Les frais cités sont trop élevés pour le sang. Ces frais de 2% sont composés annuellement, quelle que soit la performance. 2 et 20 se calculent à merveille pour le gestionnaire, pas trop bien pour les investisseurs au fil du temps.
- La performance de " tous les fonds spéculatifs en 2017 " semble tout simplement fausse.
C'était un rendement moyen ? Citer Bloomberg semble le légitimer, mais c'est faux. Non. Comment ce chiffre a-t-il été atteint ? Mon chauffeur d'Uber aurait pu recommander des fonds spéculatifs si cela correspondait à leur rendement en 2017. Dans l'ensemble, il s'agit d'un concept avant-gardiste, en particulier l'idée des jetons d'utilité. Cependant, son profil de risque est tout simplement trop effrayant pour nous tous, conseillers, qui nous inquiétons autant de la perte de capital que du rendement du capital.