Nel suo recente rapporto sulle valute digitali e sulle tecnologie di pagamento, la Banca d'Inghilterra ha definito la tecnologia blockchain come una "vera innovazione tecnologica" che potrebbe avere profonde implicazioni per il settore finanziario. Che cos'è la catena di blocchi e perché ne siete tutti così entusiasti? La catena di blocchi è un registro pubblico decentralizzato online che registra tutte le transazioni digitali. Registra le transazioni tra due parti ed è l'equivalente della moneta digitale al libro mastro di una banca tradizionale. La capacità di registrare accuratamente gli scambi di valuta digitale tra le parti è fondamentale per il funzionamento di una rete digitale. È simile a come i moderni sistemi bancari non possono funzionare senza registrare gli scambi di valuta fiat tra individui.
Decentramento
È decentralizzata perché, a differenza delle banche tradizionali che detengono il libro mastro elettronico dei risparmi dei correntisti, il libro mastro della catena di blocchi può essere condiviso da tutti i membri della rete. A differenza di una banca che ne è l'unico detentore. Qual è il punto? Ecco perché è meglio del nostro attuale sistema bancario. Le reti monetarie decentralizzate consentono di evitare di far parte dell'infrastruttura finanziaria sempre connessa e di ridurre il rischio di subirne le conseguenze. Credito, liquidità e fallimento operativo sono i tre principali rischi associati a una rete monetaria centralizzata, evidenziati dalla crisi finanziaria del 2008.
Dal 2008, negli Stati Uniti si sono verificati 504 crolli bancari per insolvenza. Nel 2010 sono stati 157. Sebbene sia improbabile che un tale crollo abbia ripercussioni sui risparmi dei correntisti, grazie al sostegno federale/nazionale e all'assicurazione per le prime centinaia di migliaia di dollari/sterline, le attività delle banche vengono solitamente assorbite da un altro istituto finanziario. Tuttavia, l'impatto del crollo può causare incertezza e problemi di accesso ai fondi nel breve periodo.
Rete Bitcoin
Un sistema decentralizzato come la rete Bitcoin non dipende dalle banche per facilitare i trasferimenti di fondi tra due parti. Si affida invece alle decine o migliaia di utenti per autorizzare le transazioni. Questo lo rende più resistente a tali fallimenti. Inoltre, dispone di altrettanti backup per garantire l'autorizzazione delle transazioni in caso di "collasso" di un membro della rete. Tuttavia, il fatto che una banca non abbia fatto del risparmio e dell'informatica operativa una priorità non significa che non possa avere un impatto su di essi.
I clienti di RBS e Lloyds possono accedere ai loro conti per una settimana. Ciò è dovuto a un'infrastruttura informatica obsoleta che risale a 30-40 anni fa. Questa infrastruttura non è necessaria per un sistema decentralizzato. Si basa invece sulla potenza di elaborazione combinata di migliaia di utenti. Ciò consente al sistema di scalare in base alle necessità. La liquidità è un ultimo rischio reale nei sistemi centralizzati. Nel 2001, le banche argentine hanno congelato i loro conti e introdotto controlli sui capitali per far fronte alla crisi del debito. Nel 2012 le banche spagnole hanno modificato le loro clausole per consentire di bloccare i prelievi al di sopra di un certo importo. Le banche cipriote hanno congelato temporaneamente i conti dei clienti e hanno utilizzato 10% di risparmi individuali per pagare il debito nazionale. Jacob Kirkegaard, economista del Peterson Institute for International Economics, ha dichiarato che l'accordo con Cyrpiot dimostra che essere un depositante non garantito, o addirittura garantito, nelle banche dell'area dell'euro non è più sicuro come un tempo.
Pagamenti
Un sistema decentralizzato consente di effettuare pagamenti senza il coinvolgimento di una banca. I pagamenti vengono convalidati dalla rete solo se ci sono fondi sufficienti. Non c'è nessuna terza parte che possa bloccare una transazione, prenderla o svalutare l'importo. Ok, avete capito il punto. Come funziona la catena di blocchi? Una transazione digitale avviene quando un individuo paga 1 bitcoin a un altro utente. Questo messaggio è costituito da tre componenti. Si riferisce a informazioni che l'acquirente ha precedentemente memorizzato. Contiene anche l'indirizzo del portafoglio digitale in cui verrà effettuato il pagamento.
L'acquirente può aggiungere qualsiasi condizione alla transazione e il messaggio viene "timbrato" con la firma dell'acquirente. La firma digitale consiste in una chiave o codice pubblico e privato. Il messaggio viene crittografato automaticamente utilizzando la chiave privata e inviato alla rete per la verifica. Solo le chiavi pubbliche dell'acquirente possono decifrarlo. Questo processo di verifica ha lo scopo di prevenire l'effetto destabilizzante della doppia spesa, che è un rischio nelle reti di valute digitali. La doppia spesa si verifica quando John dà a George PS1 ma poi dà a Ringo la stessa PS1 (Paul non ha avuto bisogno di prendere in prestito PS1 per diversi anni). Questo può sembrare strano dato il nostro attuale sistema bancario. Sebbene John non possa regalare due volte lo stesso PS1 scambiando valuta fiat, l'atto fisico di scambiare valuta impedisce a John di farlo.
Valute digitali
Tuttavia, le valute digitali sono dati e possono essere copiate o modificate facilmente. Esiste il rischio concreto che 1 unità di valuta digitale possa essere clonata e utilizzata per più pagamenti in Bitcoin. Ciò comporterebbe la perdita di fiducia nella rete e la renderebbe inutile. Per garantire che il sistema non venga usato in modo improprio, la rete prende ogni messaggio creato automaticamente da un acquirente, quindi ne combina diversi in un blocco e li presenta ai volontari della rete o "minatori" per la verifica. I concorrenti sono costituiti da minatori che possono verificare l'autenticità di un blocco.
Il software specializzato installato sui personal computer verifica automaticamente le firme digitali e assicura che i messaggi di transazione provengano dal blocco che è stato utilizzato per crearli. Se la somma dei componenti precedenti di un blocco non è uguale al totale, è possibile che sia stata apportata una modifica non intenzionale al blocco. È possibile bloccare l'autorizzazione del blocco. La convalida di un blocco richiede circa 10 minuti. Per accelerare il processo di una transazione, l'acquirente può aggiungere una piccola mancia" per incoraggiare i minatori più velocemente.